Споры о том, какие вложения приносят наибольшую прибыль, не утихают на протяжении многих лет. Инвесторы во всем мире бьются над вопросом, что же добавить в портфель – биткоин, золото, недвижимость или акции? Давайте рассмотрим исторические показатели и потенциал каждого актива, начиная с BTC.
Биткоин – криптовалюта-первопроходец
Многие инвесторы считают, что биткоин совершил на финансовом рынке настоящую революцию, а некоторые даже называют его «цифровым золотом». С момента своего появления в 2009 году BTC демонстрирует колоссальный рост. В ноябре 2021 года он достиг исторического максимума, превысив отметку в $68 000. Тем не менее, инвесторы все еще задаются вопросами о его потенциале из-за высокой волатильности – а теперь и из-за пристального внимания регуляторов к криптовалютам.
График цены биткоина. Источник: TradingView
Некоторые известные инвесторы – например, основатель MicroStrategy Майкл Сейлор, сохраняют позитивный настрой в отношении биткоина. Сейлор утверждает, что BTC – лучшая инвестиция, ссылаясь на дефицит его предложения и полезность.
Источник: «Твиттер»
Золото – тихая гавань
На протяжении веков золото было надежной инвестицией и ценилось в первую очередь за стабильность. Оно выдержало испытание временем и остается популярным вариантом для консервативных инвесторов, которые ищут надежную гавань в нестабильные времена.
График цены золота. Источник: TradingView
С годами золото демонстрирует значительный рост. За последние два десятилетия, к примеру, его стоимость увеличилась почти в пять раз. Некоторые известные инвесторы – такие, как Питер Шифф, утверждают, что драгоценный металл является единственным по-настоящему безопасным вложением, и не признают биткоин даже в качестве спекулятивного актива. Другие – например, Майкл Сейлор и Макс Кайзер, считают, что BTC в конечном итоге вытеснит золото с рынка.
Недвижимость – источник пассивного дохода
Многие инвесторы рассматривают недвижимость как способ получения пассивного дохода и наращивания капитала. Несмотря на многочисленные взлеты и падения, она остается надежной инвестицией. Исторически ее стоимость неуклонно растет с течением времени.
Медианная цена недвижимости в США. Источник: FRED
Тем не менее, покупка недвижимости может быть рискованной затеей. В качестве яркого примера можно привести пандемию COVID-19, во время которой владельцы коммерческих объектов столкнулись с серьезными проблемами из-за перехода компаний на удаленную работу.
Акции – выбор большинства инвесторов
Акции обладают потенциалом значительного роста и доходности, поэтому для многих пользователей они стали основным способом инвестирования. Тем не менее, внезапные обвалы рынка не раз приводили их держателей к значительным убыткам. Кроме того, цена акций в значительной степени зависит от фундаментальных показателей компаний, которые подвержены изменениям в условиях нынешней экономической неопределенности.
С годами инвесторы начали активно проявлять интерес к взаимосвязи между биткоином и традиционным фондовым рынком. Давайте рассмотрим, как BTC коррелирует с акциями и индексами – в частности, S&P 500 и NASDAQ.
Биткоин против фондового рынка
Корреляция между биткоином и фондовым рынком продолжает укрепляться. Особенно это заметно в периоды экономической неопределенности. Когда акции становятся убыточными, инвесторы зачастую обращаются к альтернативным активам, таким как BTC, чтобы застраховаться от инфляции и волатильности. Это стало очевидным во время пандемии, когда биткоин продемонстрировал значительный рост на фоне просадки котировок ценных бумаг.
Фондовый индекс S&P 500 считается одним из наиболее точных показателей эффективности рынка – в него входят 500 крупнейших публично торгуемых компаний США. В последние несколько лет корреляция между ним и биткоином значительно выросла.
Корреляция биткоина и S&P 500. Источник: IMF (International Monetary Fund)
NASDAQ – еще один важный фондовый индекс, который отслеживает показатели более 3 000 технологических компаний, включая Apple, Amazon и Google. Исторически сложилось, что биткоин больше коррелирует с NASDAQ, чем с S&P 500.
Недавнее исследование Bloomberg показало, что связь между BTC и NASDAQ за последний год составила 0,51, что указывает на умеренно положительную связь. Вероятно, это связано со статусом биткоина как цифрового актива и его растущим распространением среди технологических компаний.
Диверсификация остается приоритетом
Хотя биткоин и фондовый рынок исторически не коррелировали, в последние годы связь между ними становится все более крепкой. Это в очередной раз подчеркивает важность диверсификации инвестиционного портфеля за счет включения в него альтернативных активов. Участники рынка, рассматривающие возможность инвестирования в биткоин, должны учитывать как возможные риски, так и потенциальные выгоды.
В конечном счете, лучшая инвестиция – это та, которая соответствует вашим финансовым целям и стратегии. Выбираете ли вы биткоин, золото, недвижимость или акции, единственный ключ к успеху – оставаться информированными, терпеливыми и нацеленными на долгосрочную перспективу.
